投资风险理财比例法则“100/80-年龄法则”

100/80-年龄法则”意思是说人年纪越大,风险承受能力越弱,用100或80减去你的年龄,得出的数字就是你能投入高风险投资,比如股票或股票基金里的资金比例。

100-年龄=风险投资比例

例子:吴小明年龄30,那么投资股票或基金最大比例是100-30或者80-30.投资比例建议在70%-50%。

零分财财认为100-更好,因为目前和未来投资主导和年轻的话投资比例应该积极乐观。

如果王隔壁年龄60,又怕亏损,那么建议80-60,最多20%的风险投资

PS: 个人感觉 80-年龄更加合适,相对保险

比如 30 岁:

(1)50% 的风险投资

(2)30% 的稳定投资:国债+定期

(3)20% 的活期金额:活期/货币基金

合理配置是必要的

理财中的配置法则,不一定是最好用,但是配置是必要的,满仓操作就是赌博性质了。

巴菲特目前配置BOKEXIER也只有60%,也就是剩下30%-40%都是现金。

在08年金融危机时候他有50%现金,成功在低位加仓获取超额收益。

所以配置上一定不要一把梭哈。


PS:基金的回撤意味着什么?

基金的管理费?

如何配置?

01 这笔钱多长时间内要用?

如果是1年内要用的钱,放货币型基金或银行理财,不要买股票型基金

ps: 现在银行理财的底层投资是债市,债市崩盘,全部血洗。(2022-11-18)

如果是3年内要用到的,考虑债券型基金,股票型想买的话,以这只基金最大回撤为50%去算,测算你能承受多少钱的亏损

如果3年以上,买个90%没问题,前提是挑只好基金,没事别买进卖出,就放着,放3年。

02 现在的年龄?

哪怕这钱3年内不用,但你承受不了all in带来的大涨大跌,可以考虑只投一定的比例。

这个比例一般是100-你的年龄。

譬如你今年30岁,那投70%的长期资金到股票型基金里是OK的。另外30%可以考虑放到债券型基金里。

当市场发生波动的时候,譬如牛市来了,股票型基金大涨,翻倍了,这时候股票型基金在你的资产组合里比例肯定超过70%了,那对于你来说风险太高了,你需要调整。

股票型基金净值+债券型基金净值=资产总值。

70%*资产总值就是股票型基金的净值,你看看现在净值超出多少,把超出了的部分调到债券型基金那边。

这个调整一个季度做一次就行了。

PS: 这种方式类似于 50:50 法则。

03 怎么配置股票型基金

再往细了讲一讲,光决定好比例就行了嘛,如果这70%的钱都all in了一只基金,那波动起来可能会要了你的命,譬如某专门投半导体的渣男基。

今天让你嗨上天,明天让你心态爆炸。

所以这70%的钱里面,也得做个配置。

用基金做配置主要把握三个原则:

低风险+高风险;国内+国外;短期+长期。

PS:普通人,鸡蛋不要放在一个篮子里。

3.1 低风险+高风险

低风险是为了保证短期资金的安全性,高风险是为了提高长期资金的收益。

总体的比例上,一般是以100-你现在的年龄来确定高风险资产的比例。

譬如你现在30岁,那么可以考虑将70%的资金投向股票。

风险的高低可以通过基金的波动率来看,譬如天天基金上的信息:

基金的风险分级有五个档:低-中低-中-中高-高。

通过检查这个指标可以看看你现在的基金组合是不是符合你的要求。

以我的组合作为例子:

1、我给自己安排的养老计划里面有5只基金,1只高风险,3只中高风险,还有一只货基,低风险。货基是用来调仓的。计划总体上风险比较高。

不过这个计划我大概30年后才要用到,所以这个风险对我而言是完全没问题的。

2、除了这个高风险的养老计划外,我还有一支低风险的组合。

这组合里的钱是每年要交的保费,给爸妈的过年红包等,反正就是1年内要用到的。

两只都是中低风险,一只债基,一只对冲基金。都比较稳,当然收益也一般般。

3、从风险的搭配上,长期的钱我偏向于高风险,短期的中低风险。这个风险搭配是依据这些钱的投资周期来的。

3.2 国内资产+国外资产

A股和港股、美股之间的相关性从长期来看并不大。

在正常的情况下,A股、美股和港股三个地方的牛熊是不会同步的,总是有的地方涨有的地方跌。

涨的板块我们可以逐步减仓,跌的板块逐步加仓。

通过这种方式来收割牛市的红利。

如果觉得现在A股和美股过高,可以考虑低估的港股。

这两天港股的情况有所回暖,但依然处于低估的水平,不妨看看恒生指数。

要投资港股,可以通过 QDII基金,或者港股通基金布局香港的股票。

QD基金一直在我的持仓列表里。

如果觉得在A股和QD之间调整投资比例太麻烦,也可以考虑全球精选/亚洲精选这一类型的基金,基金经理会根据各个地区的股市情况进行仓位调配,挑选优质的买入并持有就行了。

2.3.3 流动性:短期+长期

大部分的基金都是开放式的,也就是想申购或者赎回都可以随时进行,一般情况下T+1个工作日就可以确认了。

需要钱的同学2-3天内就可以拿到,就算是QDII基金,一周之内也差不多了。

但有些基金要特别注意一下:封闭式基金。

这种基金的开放是有时间要求的,定期开放申赎,在投资的时候要注意一下流动性

这种基金一般收益率会高些,因为基金经理在封闭内不用考虑头寸管理,只需要安心投资即可

如果短时间内不用用到这笔钱,可以买一些。

参考资料

https://www.jianshu.com/p/b2e00c36ad10

https://www.zhihu.com/question/455503264